Empresa Tecnológica Especializada en Inteligencia de Riesgo

Nota de crédito construida sobre estados financieros y comparación con pares:

• Ingesta de Estados: Balance y estado de resultados como entrada obligatoria, flujo de caja y valor agregado como complemento, en PDF, XLSX o XML.
• Treinta y Cuatro Indicadores: Liquidez, rentabilidad, endeudamiento, composición de activos, capital de trabajo, flujo de caja y apalancamiento, calculados a partir de las cuentas mapeadas.
• Posición Contra Pares: Cada indicador se convierte en un percentil dentro del grupo de pares del sector, en lugar de juzgarse contra un valor absoluto.
• Nota de AA a D: El promedio ponderado de los percentiles define la banda, con pesos configurables y un entorno de simulación para probar escenarios antes de aplicarlos.

Probabilidad de incumplimiento estimada por aprendizaje automático:

• Desenlace Futuro: El modelo se entrena para prever atraso relevante en el año siguiente, no para describir lo que ya ocurrió.
• Validación por Empresa: La validación cruzada separa empresas enteras entre entrenamiento y prueba, de modo que ninguna compañía aparezca en ambos lados.
• Discriminación y Calibración: Las métricas de ordenamiento y de ajuste de la probabilidad prevista se publican en la propia plataforma, junto a la importancia de cada variable.
• Estrategia de Corte: Análisis de dónde colocar el punto de corte, con los aciertos y los errores de cada elección explicitados sobre la cartera evaluada.

Lectura del historial de cuentas por cobrar como señal de riesgo:

• Aging de la Cartera: Distribución del valor facturado por banda de atraso, del pago puntual a la mora superior a noventa días.
• Plazo Medio y Atraso Ponderado: Velocidad de cobro por cliente y por segmento de negocio, ponderada por el valor de la factura y no solo por el conteo.
• Concentración: Peso de los mayores clientes y cobertura de la cartera, para dimensionar la exposición a pocos nombres.
• Efecto en la Nota: El historial de pago entra como variable del modelo estadístico, con el efecto explicado en lugar de oculto.

Base de comparación construida sobre fuentes abiertas:

• Compañías Listadas: Estados trimestrales y anuales publicados en la CVM, con variables, indicadores y documentación de cada cálculo.
• Registro de Crédito: Series del sistema de información crediticia del Banco Central, con cortes por mora, región y plazo.
• Informes Sectoriales: La distribución de cada indicador dentro del sector, que es justamente lo que da sentido al percentil de una empresa.
• Consulta en Lenguaje Natural: Preguntas en lenguaje corriente respondidas sobre un catálogo fijo, siempre en lectura, con traza de lo que se preguntó y de lo que fue rechazado.